كيفية استخدام صناديق الفهرس وصناديق الاستثمار المتداولة لدخل التشفير السلبي

الوجبات الرئيسية

• توفر صناديق مؤشرات التشفير وصناديق الاستثمار المتداولة تعرضًا متنوعًا للأصول الرقمية ، مما يساعد المستثمرين على كسب دخل سلبي دون إدارة المحافظ بنشاط.

• توجد خيارات مركزية وغير مركزية ، مع توفر صناديق الاستثمار المتداولة في البورصات ورموز الفهرس الأصلية التي يمكن الوصول إليها عبر محافظ Web3.

• تشمل مصادر الدخل تقدير الأصول ، والخدع ، وديعي عائدات واستراتيجيات المكالمات المغطاة ، اعتمادًا على هيكل الصندوق – على الرغم من أن جميع الأموال تدعم جميع هذه المصادر.

• تشمل المخاطر تقلبات السوق ، ونقاط الضعف في العقود الذكية ورسوم الإدارة ، لذلك من الأهمية بمكان البحث قبل الاستثمار.

إذا كنت تتطلع إلى الاستثمار في التشفير ولكنك لا ترغب في التأكيد على التداول المستمر ، فقد يكون الاستثمار السلبي هو أفضل رهان لك. كما هو الحال في التمويل التقليدي ، توفر صناديق مؤشرات التشفير والصناديق المتداولة في البورصة (ETFs) التعرض لمجموعة واسعة من الأصول الرقمية ، مما يتيح لك ركوب السوق دون اختيار الفائزين الفرديين.

يمكن أن تكون هذه الأدوات المالية بمثابة أدوات قوية لتوليد دخل تشفير سلبي ، ومع ظهور الإصدارات اللامركزية وصناديق الاستثمار المتداولة الرمزية ، تتوسع الخيارات بسرعة.

ستشرح هذه المقالة كيف يمكنك كسب دخل سلبي من خلال الاستثمار في أدوات الأصول الرقمية مثل صناديق الفهرس و atfs التشفير.

ما هي أموال فهرس التشفير وصناديق الاستثمار المتداولة؟

تم تصميم كل من صناديق مؤشرات التشفير وصناديق الاستثمار المتداولة لمنح المستثمرين سلة متنوعة من العملات المشفرة دون الحاجة إلى إدارة حيازاتهم أو إعادة توازنها. لكنها تأتي بتنسيقات مختلفة ، مصممة خصيصًا لأنواع مختلفة من المستثمرين.

صندوق مؤشر التشفير هو مركبة استثمار مجمعة تتعقب مجموعة من العملات المشفرة ، وغالبًا ما تكون أفضل 10 أو 20 من حيث القيمة السوقية. يتم إعادة توازن هذه الأموال بشكل دوري لتعكس تغييرات السوق ، مما يوفر التعرض السلبي والطويل الأجل لسوق التشفير.

فكر فيهم على أنه ما يعادل التشفير لصناديق الاستثمار المشتركة ، وعادة ما يتم توفيرها عبر منصات مشفرة. يمكن أن تكون أموال الفهرس:

من ناحية أخرى ، فإن Crypto ETF هو نوع من الصناديق المتداولة في البورصات التقليدية (مثل بورصة نيويورك) التي تعكس سعر العملة المشفرة أو سلة من الأصول الرقمية. يمكن للمستثمرين شراء وبيع أسهم ETF تمامًا مثل الأسهم العادية ، مما يجعلها مثالية لأولئك الذين يريدون التعرض للتشفير من خلال حساب الوساطة الخاص بهم.

تركز بعض ETFs فقط على Bitcoin (BTC) (مثل Bito 'Bito). في المقابل ، تجمع آخرون أصولًا متعددة أو حتى تدمج استراتيجيات مثل المكالمات المغطاة لتوليد العائد (مثل صناديق الاستثمار المتداولة في محفظة Harvest Portfolio).

لماذا تستخدم صناديق فهرس التشفير وصناديق الاستثمار المتداولة للدخل السلبي؟

في التشفير ، يعني الدخل السلبي كسب المال على ممتلكاتك دون تداولها أو إدارتها بنشاط. مع الأسواق هذا المتقلبة ، يمكن أن يساعدك وجود استراتيجية يديه في تنمية الثروة بشكل مطرد مع تقليل اتخاذ القرارات العاطفية. هذا هو المكان الذي تأتي فيه صناديق الفهرس وصناديق الاستثمار المتداولة.

توفر هذه المنتجات تنويعًا مدمجًا ، ونشر المخاطر عبر أصول متعددة ، لذلك لا تراهن على كل شيء على عملة واحدة. إنها مثالية للمستثمرين على المدى الطويل الذين يرغبون في الاستفادة من الاتجاه الصعودي لـ Crypto مع تجنب العبث المستمر.

الطرق الشائعة التي يمكن أن تولد صناديق فهرس التشفير وصناديق الاستثمار المتداولة الدخل السلبي:

• تقدير الأصول الأساسية ، مثل BTC ، Ether (ETH) ، Solana (SOL) ، إلخ.

• مكافآت Staking (للأموال التي تشمل أصول إثبات الرصاص)

• عائدات Defi (في حالة رموز الفهرس اللامركزية)

• توزيعات الدخل: شهريًا أو قائمًا على الوقت (تقدمه بعض صناديق الاستثمار المتداولة في التشفير).

هذه الأدوات مثالية للمستثمرين على المدى الطويل الذين يريدون التعرض بأقل مخاطر وجهود. سواء كنت في ذلك من أجل العائد أو النمو أو راحة البال ، تتيح لك منتجات Crypto Index المشاركة في النظام البيئي دون الذهاب إلى أي رهان واحد.

هل تعلم؟ بعد أكثر من عقد من الترقب ، لجنة الأوراق المالية والبورصة الأمريكية موافقة 11 SPOT Bitcoin ETFs في يناير 2024 ، بما في ذلك العروض من BlackRock و Grayscale و Ark Invest. وفر هذا القرار التاريخي للمستثمرين السائدين الوصول إلى البيتكوين ، مما يعزز بشكل كبير المشاركة المؤسسية في سوق التشفير.

أمثلة على صناديق مؤشر التشفير للاستثمار السلبي في عام 2025

في عام 2025 ، برزت العديد من صناديق مؤشرات التشفير كخيارات بارزة للمستثمرين السلبيين:

• Bitwise 10 (BitW): يوفر صندوق مؤشر Crypto Bitwise 10 التعرض لأفضل 10 عملات مشفرة حسب القيمة السوقية. Rebalencely شهريًا ، يوفر للمستثمرين وسيلة للمشاركة في أداء سوق التشفير الأوسع دون الحاجة إلى إدارة الأصول الفردية. يمكن الوصول إلى BITW من خلال حسابات الوساطة التقليدية ، مما يجعلها مناسبة للمستثمرين المؤسسيين والتجزئة الذين يبحثون عن تعرض تشفير متنوع ، كما هو موضح أدناه.

• الرموز: تقدم Tokensets مجموعة من منتجات الفهرس اللامركزية ، بما في ذلك مؤشر Defi Pulse (DPI) ومؤشر Metaverse (MVI). هذه الفهارس هي Onchain بالكامل ، مما يسمح بإدارة المحفظة الشفافة والآلية عبر العقود الذكية. يمكن للمستثمرين الاحتفاظ بهذه الرموز الرموز في محافظهم ، أو مشاركتها للحصول على عائد إضافي ، أو استخدامها ضمن بروتوكولات DEFI المختلفة ، مع الجمع بين التنويع مع فوائد Defi.

• مؤشر تشفير ناسداك (NCI): يتتبع NCI أداء سلة متنوعة من الأصول الرقمية المتداولة بالدولار الأمريكي ، مع ترجيح ثقيل نحو البيتكوين. ويشمل العديد من العملات المشفرة الرائدة ، مثل ETH و SOL و XRP (XRP) وغيرها.

من خلال اختيار الصندوق المناسب ، يمكن للمستثمرين مواءمة استثمارات التشفير الخاصة بهم مع تحمل المخاطر وأهدافهم الاستثمارية.

أمثلة على صناديق الاستثمار المتداولة للاستثمار السلبي في عام 2025

تطورت مشهد Crypto ETF بسرعة ، خاصة وأن الموافقة على صناديق الاستثمار المتداولة في Bitcoin في الولايات المتحدة في أوائل عام 2024. تتيح هذه المنتجات المستثمرين التقليديين الوصول إلى أسواق التشفير دون الحاجة إلى محافظ أو تبادل أو مفاتيح خاصة.

بعض من أكثر صناديق الاستثمار المتداولة في صناديق الاستثمار المتداولة في عام 2025: في عام 2025:

• Strategy Bitcoin Bitcoin ETF (Bito): كان Bito أول العقود المستقبلية لـ Bitcoin ETF معتمدة في الولايات المتحدة ، والتي لاول مرة في أكتوبر 2021. بدلاً من تتبع السعر الفوري للبيتكوين ، يتبع عقود CME Bitcoin المستقبلية ، مما يجعلها خيارًا يمكن الوصول إليه للمستثمرين الذين يرغبون في التعرض للتشفير عبر منصات الوساطة التقليدية. على الرغم من أنها لا تحتوي على BTC الفعلي ، إلا أن سهولة الوصول والسيولة جعلته الدعامة الأساسية في العديد من المحافظ.

• الغرض Bitcoin العائد ETF (BTCY): تم إدراجها في كندا ، وكان الغرض من عائد Bitcoin ETF من بين أول صناديق الاستثمار المتداولة في الجمع بين التعرض للبيتكوين مع استراتيجية العائد. يستخدم خيارات المكالمات المغطاة لإنشاء دخل شهري ، مما يجعله جذابًا للمستثمرين الذين يريدون تدفقًا نقديًا ثابتًا إلى جانب الاتجاه الصعودي على المدى الطويل في BTC. مهدت Btcy الطريق لسلالة جديدة من صناديق الاستثمار المتداولة في Crypto التي تركز على العائد.

• حصاد Bitcoin و Ethereum محسّن ETF (HBEE): تركز HBEE على محافظ الحصاد ، على توليد دخل شهري مرتفع من كل من Bitcoin و Ether. يكتب الصندوق المكالمات المغطاة على BTC و ETH ، وحصل على أقساط الخيار مع الاحتفاظ بالأصول الأساسية. إنه يستهدف المستثمرين الذين يفضلون الدخل المنتظم على تكهنات الأسعار الخالصة ، ويحدثون توازنًا بين التعرض للتشفير والتدفق النقدي. ومع ذلك ، قد يأخذ المرء في الاعتبار أن مثل هذه الصناديق الاستثمار المتداولة قد تكون أقل من الأداء في الأسواق الصعودية القوية لأن المكالمات المغطاة تخلق إمكانات الاتجاه الصعودي في مقابل الدخل المتميز.

تكتسب صناديق الاستثمار المتداولة هذه الشعبية ليس فقط لأنها تتبع أصول التشفير ، ولكن لأنها مصممة لتوليد دخل سلبي ، وهي ميزة جذابة بشكل خاص في سوق اليوم غير المؤكد. وهي تمثل تقاطع البنية التحتية التقليدية للتمويل واستراتيجيات الدخل المبتكرة القائمة على التشفير.

كيفية الاستثمار في صناديق الاستثمار المتداولة في التشفير وصناديق الفهرس؟

• المنصات المركزية: يمكنك استخدام سماسرة الأوراق المالية (لصناديق الاستثمار المتداولة مثل Bito ، الغرض ، إلخ) أو تبادل التشفير مثل Coinbase أو Binance أو Bitwise للحصول على أموال على طراز الفهرس.

• المنصات اللامركزية: قم بتوصيل محفظة Web3 (مثل Metamask) على منصات مثل INDEX Coop أو Tokensets وإنشاء فهارس مخصصة أو استخدام تلك الموجودة مسبقًا مثل فهرس Defi Pulse (على COOP).

Hodling مقابل Trading Crypto ETFs والمخاطر المعنية

الاستثمار السلبي هو كل شيء عن الصيد بدلاً من التداول. ومع ذلك ، لا يزال من الممكن شراء وبيع صناديق الاستثمار المتداولة في التشفير مثل الأسهم ، مما يمنح المستثمرين:

• السيولة في الأسواق المتطايرة

• فرص حصاد الضرائب

• المرونة للخروج من المواقف حسب الحاجة.

ومع ذلك ، فإن تداول ETF المتكرر قد يهزم الغرض من الاستراتيجية السلبية ، لذلك من الأفضل في كثير من الأحيان شراء و HODL على المدى الطويل.

المخاطر للتبقي في الاعتبار

في حين أن الدخل السلبي يبدو جذابًا ، فإن صناديق مؤشرات التشفير وصناديق الاستثمار المتداولة في المخاطر الخاصة بها:

• تقلب السوق: سوف تتقلب قيمة محفظتك مع سوق التشفير.

• مخاطر العقد الذكي: خاصة مع صناديق الفهرس اللامركزية.

• رسوم الإدارة: بعض الصناديق تتقاضى 1 ٪ -2 ٪ سنويا ، وتناول الطعام في الأرباح.

• خطأ تتبع: قد لا تعكس منتجات الفهرس أداء الأصول الأساسي بشكل مثالي.

تأكد من مراجعة تكوين الصندوق واستراتيجية إعادة التوازن وآلية العائد قبل الاستثمار.

ضرائب على صناديق الاستثمار المتداولة للتشفير ودخل أموال الفهرس

تختلف القواعد الضريبية بشكل كبير اعتمادًا على اختصاصك:

• في الولايات المتحدة ، يتم فرض ضرائب على صناديق الاستثمار المتداولة على أساس مكاسب رأس المال (على المدى القصير أو طويل الأجل).

• يتم التعامل مع مبيعات رمز صندوق الفهرس مثل أي أصول تشفير.

• قد تكون المكافآت المتساقطة داخل منتجات الفهرس خاضعة للضريبة كدخل.

في الولايات المتحدة ، يمكن أن تكون المعاملة الضريبية لصناديق الفهرس اللامركزية (على سبيل المثال ، الأموال المميزة مثل DPI) أكثر تعقيدًا عند مقارنتها مع صناديق الاستثمار المتداولة المركزية بسبب تكاملها مع بروتوكولات DEFI ، والتي قد تنطوي على أحداث إضافية خاضعة للضريبة (على سبيل المثال ، مقايضات رمزية أثناء إعادة التوازن). استشر دائمًا مستشارًا ضريبيًا ، خاصة عند التعامل مع بروتوكولات Defi أو منصات عبر الحدود.

هل دخل التشفير السلبي يستحق العناء؟

إذا كنت تؤمن بالنمو طويل الأجل للتشفير ولكنك لا ترغب في ركوب RollerCoaster كل يوم ، فإن Crypto ETFs وصناديق الفهرس توفر طريقة ذكية للبقاء في اللعبة.

يجمعون:

• تنويع

• الأتمتة

• إمكانات العائد.

سواءً كنت مركزيًا أو لا مركزي ، أصبح الاستثمار في التشفير السلبي أكثر سهولة في هذا اليوم. وفي عالم يتجه فيه صناديق الاستثمار المتداولة المميز ، والاستشارات العائلية في Onchain ، ووكلاء الذكاء الاصطناعى ، ويستمر الخط الفاصل بين Tradfi و Defi في الطمس.

لذا ، الجلوس ، كسب العائد ، ودع محفظتك تقوم بالعمل.

هذه المقالة لا تحتوي على نصيحة استثمارية أو توصيات. تتضمن كل خطوة استثمار وتداول المخاطر ، ويجب على القراء إجراء أبحاثهم الخاصة عند اتخاذ قرار.